Den norske kapitalfond Verdane har været særdeles aktiv de senere år, både når det handler om at etablere nye fonde og opkøb af virksomheder.
Siden 2018 har man ud over sin tiende fond rejst en række specialiserede fonde. Alene inden for det sidste år har man med etableringen af seneste skud på stammen, Verdane Edda III hentet mere end 16 milliarder kroner fra investorerne.
Herhjemme er det også blevet til flere investeringer, heriblandt købet af hobii, afnoteringen af Re-Match og senest Napatech, der var en del af en større handel.
Siden fondens danske profil Martin Welna forlod fonden i 2021 for at overtage styringen af svenske Adelis’ danske investering, har man dog været uden dansk partner. Men det ændrer sig nu.
InsideBusiness erfarer således, at Verdane netop har hyret den mangeårige partner i Gro Capital Morten Weicher, der før sin tid i fonden var hos blandt andre Ørsted og Goldman Sachs.
Weicher kom til den techfokuserede kapitalfond tilbage i december 2014 og udgjorde sammen med ledende partner Lars Dybkjær og tidligere Carnegie-mand Lars Lunde den trio, der i en årrække tegnede den danske fond og stod bag en række stærke exits.
Allerede sidste år offentliggjorde Morten Weicher, at han ville forlade Gro Capital og langsomt, men i fredsommelighed ville kappe båndene til kapitalfonden samt de selskaber i porteføljen, han har siddet i bestyrelsen for.
Verdane bekræfter over for InsideBusiness, at man har ansat Morten Weicher, der har sin første arbejdsdag allerede på mandag. Hans fokus bliver investeringer inden for software, der har været rygraden i den norske kapitalfond, siden man rejste sin første fond tilbage i 2003.
“Jeg ser meget frem til at blive en del af Verdane-teamet i København. Verdanes fleksible investeringsmandat, platformens omfang og fondens særlige fokus på software gjorde det til en nem beslutning at blive en del af teamet. Der er et stort potentiale i at hjælpe de bedste softwarevirksomheder på tværs af Europa med at skalere til næste niveau,” siger Morten Weicher.
Vigtigt med lokal forankring
Mens Verdane startede helt i det små, er fonden vokset massivt de senere år, blandt andet med en række nye forretningsben med fokus på ESG og impactinvesteringer.
At Verdane har været i stand til at udvide forretningen så markant, skyldes især, at man i årenes løb har haft held til at levere stærke afkast på tværs af sine fonde.
Ifølge fondes egne tal har man på tværs af samtlige investeringer siden 2003 leveret en afkastmultipel før omkostninger på 60 procent, mens pengemultiplen ligger i underkanten af 4.
Hos Verdane peger ledende partner og medstifter Bjørn Kveim Lie på, at ansættelsen af Morten Weicher er helt central for kapitalfonden, da man anser det for alfa og omega, at han er lokalt forankret specialister inden for de sektorer, man typisk investerer i.
”Hans betydelige investeringserfaring vil give os mulighed for fortsat at samarbejde med førende softwarevirksomheder i hele Europa, og hans dybe lokale netværk vil være med til at sikre, at vi finder, eksekverer og er den bedst mulige partner til de rigtige danske investeringer på tværs af vores fokusområder for digitalisering og dekarbonisering,” siger han.
Uheldig sag
Alene i Danmark er det i årenes løb blevet til i alt 17 investeringer, hvoraf man senest har solgt blandt andet Scanmarket med et rigtig fornuftigt afkast.
Trods de fine afkast og den skarpe profil, der passer fint ind i tidsånden, har Verdane dog også oplevet uvant modgang på det seneste.
Tidligere i år blev to af fondens nu forhenværende medarbejdere sigtet for insiderhandel i forbindelse med en budkrig om det svenske selskab Pagero Group, og selv om Verdane intet forkert har gjort og hurtigt reagerede med en fyring af de pågældende, er det stadig uheldigt for fondens image.
Læs mere
Investorer frygter gigantbud fra Mærsk
Dansk detail-profil skal rydde op i Tritons problembarn efter kæmpe tab
Advokathus snupper M&A-profil hos Kammeradvokaten
International kapitalfond køber sig ind i dansk industriklenodie
Catacap har sat punktum for kapitalrejsning i ny fond: ”Det er lidt mindre end håbet og forventet”
Maj Invest er mellemled i PKA’s alliance med fond med Novo-ejer i ryggen
Udenlandske kapitalfonde køber op i Danmark
